Blog d'Aelios Finance : Levée de fonds, M&A, LBO

25 opérations pour Aelios en 2011

Spécialiste du Corporate Finance mid-market, Aelios Finance confirme sa position d'acteur de référence sur le marché avec 25 opérations réalisées en 2011. La société a continué d'accroître son activité M&A puisque cette année ce sont 12 opérations M&A qui ont été réalisées (dont 4 LBO). L'année 2011 a aussi vu la réalisation de 12 opérations de levée de fonds ainsi qu'une introduction en bourse.

M&A International Inc., 1ère alliance mondiale du M&A mid-market dont Aelios Finance est l'unique membre français a également realisé une très belle année 2011 avec 274 opérations M&A réalisées (dont 59 "cross-borders") pour un montant total de 17,6 milliards de dollars. Le réseau compte désormais plus de 600 professionnels et 46 acteurs du Corporate Finance répartis dans 41 pays.

Aelios Finance a continué d'élargir son activité l'intérnationale en 2011 notamment grâce à 3 initiatives spécifiques :

    - Ouverture d'un bureau à Hong-Kong et à Shanghai en association avec les associés anglais, néerlandais et suisse de l'alliance.

    - Déploiement d'une offre spécifique franco-italienne avec Arietti & Partners forte d'un premier succès commun démontrant une forte complémentarité, un contexte très favorable à l'acquisition d'entreprises en Italie ainsi qu'une géographie d'extension naturelle pour les "build-ups" français.

    - Etroite collaboration entre Aelios Finance et Pagemill Partners, partenaire californien du réseau M&A International afin d'ouvrir une porte sur la Sillicon Valley pour les technologies françaises.

Grâce à ces initiatives 30% des opérations M&A d'Aelios Finance ont été réalisées avec une contrepartie étrangère.

CAPEXTENS acquiert le groupe CHEMICA, le leader mondial des transferts à chaud pour textile

EVOLEM, la société d'investissement de Bruno Rousset, a mandaté AELIOS FINANCE pour conseiller la cession d'une de ses participations : CHEMICA. Au terme d'un process extrêmement compétitif, c'est finalement CAPEXTENS, le véhicule d’investissement en non coté de Dentressangle Initiatives qui entre au capital de la société à l’occasion d’un LBO secondaire. CAPEXTENS détient, à l’issue de l’opération, plus de 75 % de la cible aux côtés du dirigeant.

Basé à Saint-Etienne (Loire), le groupe CHEMICA, fabricant de films thermocollants pour le transfert à chaud sur textile, avait été repris en 2005 par son actuel dirigeant avec l’appui du family office lyonnais. Fort de l’implication et de l’expertise B-to-B de son dirigeant, CHEMICA a vu son CA multiplié par 2 en 5 ans tout en maintenant des niveaux de rentabilité de l’ordre de 20%. La société est devenue l’un des leaders mondiaux du secteur, capable de proposer une profondeur de gamme inégalée avec un portefeuille de plus de 3.600 références de consommable, distribué dans plus de 65 pays sur les 5 continents.

Le groupe commercialise ses produits au travers d’un réseau de près de 260 distributeurs, touchants plusieurs dizaines de milliers de points de vente sur les marché de la personnalisation textile, de l’équipement sportif et du marketing évènementiel. En 2008, la société s’est implantée aux US au travers d’une filiale autonome de distribution gérant l’ensemble des ventes nord-américaines. Elle a réalisé dans le même temps sa 1ère croissance externe au travers de l’acquisition d’un fabricant de presses lui permettant ainsi de compléter son offre.

Le Groupe a réalisé en 2010 un chiffre d’affaires de 16,7 millions d’euros, dont plus de 13 millions d’euros à l’étranger. Il emploie au total 60 salariés dont l’essentiel en France.

L’objectif de l’opération est de conforter sa position de leader sur le marché en poursuivant la stratégie mise en place par le management. Deux axes sont privilégiés : développer le portefeuille de clients/distributeurs dans les pays où le groupe est déjà présent, notamment dans les pays émergents à fort potentiel (en Asie, Amérique du Sud,..),  et saisir des opportunités de croissance externe pour poursuivre la diversification de l’offre du groupe.

Le groupe a ouvert une filiale de commercialisation à Hong-Kong en Décembre 2011.